OLZ AG

🎓 Prof. Heinz Zimmermann ist eine prägende Figur in der Schweizer Finanzwelt. Nach einer herausragenden akademischen Laufbahn und zahlreichen Publikationen in führenden Fachzeitschriften hat er im vergangenen Jahr seine Abschiedsvorlesung «Über kapitale Ideen, Modelle und Daten» an der Universität Basel gehalten. Doch mit dem Rückzug aus der Akademie endete sein Engagement nicht: Er hat weiterhin ambitionierte Projekte vorangetrieben, wie seine Arbeit im Bereich der demografischen Risiken im Rahmen des WDA Forum, die mit dem Swiss Risk Award ausgezeichnet wurde. In den letzten Jahren waren auch mehrere Forschungsprojekte der OLZ für diesen Preis nominiert, darunter eine vergleichbare Arbeit zur Messung und Absicherung von Klimarisiken auf Finanzmärkten. 🎤 In diesem Interview teilt Heinz Zimmermann seine Gedanken über den Nutzen von alternativen Risikomassen, wie auch seinem neuen Executive MBA in Finance Programm und spricht über die spannenden Herausforderungen, die zukünftige Finanzexperten erwarten. #climatechange #university #MBA

🌍 Nachhaltigkeit im Fokus! 🌱 Wir freuen uns, die neue Nachhaltigkeitsseite auf unserer Webseite vorzustellen! Entdecken Sie, wie wir verantwortungsbewusst investieren, ESG-Kriterien in unseren Anlageprozessen integrieren und uns als OLZ AG für eine nachhaltige Zukunft engagieren. 💡 Erfahren Sie mehr über unsere Initiativen wie Proxy Voting, ESG-Strategien und unser Engagement in führenden Netzwerken wie UNPRI und Climate Action 100+. 👉 Alle Informationen finden Sie auf unserer neuen ESG-Seite #Nachhaltigkeit #ESG #ResponsibleInvesting #SustainableFinance #ProxyVoting #ImpactInvesting

Die Saison der Generalversammlungen neigt sich mit dem endenden Sommer langsam aber sicher auch dem Ende zu. Seit dem Jahre 2022 können wir mithilfe von ISS | Institutional Shareholder Services für unsere Schweizer Fonds nachhaltiges Proxy Voting betreiben. Wie wir dabei abgestimmt haben, können Sie in unserem neusten Blogbeitrag lesen. #proxyvoting #nachhaltigkeit #iss #sustainability

Die Saison der Generalversammlungen neigt sich mit dem endenden Sommer langsam aber sicher auch dem Ende zu. Seit dem Jahre 2022 können wir mithilfe von ISS | Institutional Shareholder Services für unsere Schweizer Fonds nachhaltiges Proxy Voting betreiben. Wie wir dabei abgestimmt haben, können Sie in unserem neusten Blogbeitrag lesen. #proxyvoting #nachhaltigkeit #iss #sustainability

Interessanter Artikel in der FuW über die positive Entwicklung defensiver Aktien in diesem Jahr: 👀 Derzeit herrscht bei den Anlegern grosse Unsicherheit über das globale Wirtschaftswachstum. Gefragt sind deshalb Unternehmen, deren Geschäftsmodelle weniger anfällig auf konjunkturelle Schwankungen reagieren. 📈 Weltweit haben sich vor allem defensive Sektoren wie Versorger, Immobiliengesellschaften und Pharmakonzerne besser entwickelt als der Markt. Aufgrund seines defensiven Charakters bietet der Schweizer Aktienmarkt risikobewussten Anlegern derzeit besonders viele Chancen. Vor allem in den Sektoren Pharma, Immobilien und Versicherungen finden sich einige der vom Autor so bezeichneten «Schweizer Defensiv-Bollwerke». ❔ Für Anleger stellt sich nun die zentrale Frage, wie sie aus diesen defensiven Titeln ein möglichst optimales Portfolio zusammenstellen können. 🦉 Unsere beiden Schweizer Fonds OLZ Equity Switzerland Optimized ESG und OLZ Equity Switzerland Small & Mid Cap Optimized zeigen, wie es geht: Neben der Auswahl von defensiven Titeln werden diese risikooptimiert gewichtet, so dass Anleger mehr Rendite für ihr Risiko erhalten. Dieser Ansatz hat sich auch in diesem Quartal bewährt: Während der OLZ Equity Switzerland Optimized ESG den SPI seit Mitte Jahr um 2.8% geschlagen hat, übertraf unser Small und Mid Cap Fonds den SPI Extra um 2.9%. Den vollständigen Artikel finden Sie unter: https://lnkd.in/dA65yfUs FuW Forum Ivo Ruch OLZ AG #devensive #investing #equities #switzerland 

🎤 📊 Am 4. September fand im Landesmuseum Zürich das zweite «Quantitative Investment Symposium» statt, das von OLZ und Robeco im letzten Herbst ins Leben gerufen wurde. Die OLZ AG bedankt sich bei allen Teilnehmerinnen und Teilnehmern, den Referentinnen und Referenten (Amit Goyal, Pim van Vliet, PhD, Patrick S. Walker, Gianluca De Nard, PhD, Felix Brill, Christina BÖCK und Andrea Guzzi) sowie dem Moderator Michael Frei für einen interessanten und lehrreichen Vormittag. #QuantitativeInvesting #InvestmentSymposium #Zürich Mehr dazu im neusten Blogbeitrag:

🔎 Um den Tracking Error im Verhältnis zur Benchmark zu optimieren, sollten Manager über die traditionelle Stichprobenkovarianz und andere vereinfachte Methoden hinausgehen. Dies untersuchte unser Head of Quantitative Research, Gianluca De Nard, PhD im Rahmen einer innovativen Studie zwischen der OLZ und der Universität Zürich | University of Zurich. Mehr dazu im neuen Blogbeitrag. #QuantitativeResearch #PortfolioManagement

🌍📚 Top 150 Autoren der Wirtschaftswissenschaften in 2024 Wir sind stolz darauf, einer der 150 besten Autoren im Bereich Wirtschaftswissenschaften in unseren Reihen zu haben: Gianluca De Nard, PhD. Gemessen wird dies an der Gesamtzahl der neuen SSRN-Downloads in den letzten 12 Monaten! Wir gratulieren ebenfalls seinem Koautor Bryan Kelly, der erstaunliche 120k Downloads verzeichnen kann. SSRN Ranking: https://lnkd.in/dSWzX_79 UZH Department of Economics UZH Department of Finance NYU Stern School of Business Yale School of Management

Traditionelle Ansätze der Portfoliooptimierung basieren auf Schätzungen der Renditeverteilungen und Kovarianzmatrizen, sind jedoch oft fehleranfällig. Ein vom IFZ in Zusammenarbeit mit der OLZ durchgeführtes Forschungsprojekt nutzt maschinelles Lernen, um diesen ersten Schritt zu umgehen und direkt aus den Daten optimale Portfoliogewichte zu lernen. Durch den Einsatz von Deep Reinforcement Learning erzielt das Modell beeindruckende Ergebnisse. In der untersuchten Periode von November 2017 bis August 2023 erzielte das neue Modell eine beeindruckende Gesamtrendite (nach Kosten) von 148.7%, während ein gleichgewichtetes Portfolio der fünf Anlageklassen nur 31.0% erzielte. Ist das der Start einer Revolution? Im heutigen Blog zeigen wir die ersten Erkenntnisse auf und zeigen, in welchen Bereichen wir noch Verbesserungspotenzial sehen. #ifzbanking #AI #portfoliooptimierung Simon Broda OLZ AG

Traditionelle Ansätze der Portfoliooptimierung basieren auf Schätzungen der Renditeverteilungen und Kovarianzmatrizen, sind jedoch oft fehleranfällig. Ein vom IFZ in Zusammenarbeit mit der OLZ durchgeführtes Forschungsprojekt nutzt maschinelles Lernen, um diesen ersten Schritt zu umgehen und direkt aus den Daten optimale Portfoliogewichte zu lernen. Durch den Einsatz von Deep Reinforcement Learning erzielt das Modell beeindruckende Ergebnisse. In der untersuchten Periode von November 2017 bis August 2023 erzielte das neue Modell eine beeindruckende Gesamtrendite (nach Kosten) von 148.7%, während ein gleichgewichtetes Portfolio der fünf Anlageklassen nur 31.0% erzielte. Ist das der Start einer Revolution? Im heutigen Blog zeigen wir die ersten Erkenntnisse auf und zeigen, in welchen Bereichen wir noch Verbesserungspotenzial sehen. #ifzbanking #AI #portfoliooptimierung Simon Broda OLZ AG