Post di Gruppo Excellence

Per chi avesse dei dubbi sulla programmabilitá dell’ euro digitale:“Occorre però distinguere tra programmabilità della moneta e programmabilità dei pagamenti, che sono due concetti molto diversi: nel primo caso, si altera stabilmente la funzionalità della moneta e la sua fungibilità, assimilandola a una sorta di “gettone” finalizzato alla fruizione di un servizio. La programmabilità dei pagamenti, invece, focalizza le specifiche funzioni innovative a una sola transazione, terminata la quale la moneta torna a essere equivalente a tutte le altre. Quindi, mentre la programmabilità della moneta è, senza dubbio, una caratteristica che non si può associare all’euro digitale, la programmabilità dei pagamenti potrebbe rappresentare un importante valore aggiunto”

EURO DIGITALE: SARÀ UN FLOP ? E CREERÀ SOLO PROBLEMI? Un primo aspetto riguarda l’ attrattività dell’euro digitale ( ed), cioè quanti saranno gli italiani e gli europei che lo preferiranno all’euro in contanti. Si stima piuttosto pochi . Poiché l’ed non offre un tasso di interesse subisce la concorrenza dei conti correnti bancari che un tasso anche minimo lo possono concedere. Le banche gestiranno per conto della Bce i conti in ed dei cittadini e si troveranno a subire pertanto costi impropri. Secondariamente se la clientela dovesse preferire l’ed le banche vedranno ridursi la raccolta dei conti correnti con effetti destabilizzanti aumentando il rischio di liquidità. Aumenterebbe la concorrenza sui depositi con aumento dei tassi passivi e quindi anche di quelli attivi. Vi è da chiedersi a cosa serve un euro digitale gestito dalle banche se abbiamo già una moneta digitale che è quella che usiamo normalmente con i conti correnti bancari on line. Cfr. P. Mottura, Euro digitale e banche, quale futuro? Bancaria, 10, 2023. Ps Condivido che sarà un bel flop. Con tutti i problemi che abbiamo in Europa anche quelli creati dall’euro digitale? E la sicurezza digitale dove la mettiamo? #Euro #Bce #Banche #Panetta

𝐄𝐮𝐫𝐨 𝐝𝐢𝐠𝐢𝐭𝐚𝐥𝐞, 𝐟𝐚𝐜𝐜𝐢𝐚𝐦𝐨 𝐜𝐡𝐢𝐚𝐫𝐞𝐳𝐳𝐚 💶 L'euro digitale è principalmente un metodo di pagamento, non un veicolo di investimento, come evidenziato di recente anche da Piero Cipollone membro del Comitato esecutivo della BCE. 💶 La BCE, al 18 ottobre 2023, si trova nella "fase di preparazione" del progetto dell'euro digitale, con la decisione finale in attesa di una preparazione giuridica e funzionale. 💶 Le caratteristiche principali dell'euro digitale includono la portata paneuropea, lo status di moneta a corso legale, la privacy e le moderne funzionalità di pagamento digitale, con l'obiettivo di colmare il divario nelle soluzioni di pagamento elettronico europee. 💶 Per proteggere le banche commerciali, come detto recentemente proprio da Cipollone stesso, le partecipazioni in euro digitali avranno limiti, nessuna maturazione di interessi e un meccanismo di "cascata inversa" che si collega ai conti bancari, garantendo liquidità e riducendo al minimo i prelievi di depositi. 💶 Le preoccupazioni sulla disintermediazione bancaria dovuta alle CBDC vengono affrontate con misure come i limiti di detenzione e la non remunerazione, riducendo l'incentivo a convertire grandi depositi in euro digitali. 💶 Le preoccupazioni dei critici per un euro digitale che esacerba la corsa agli sportelli bancari in una crisi sono contrastate da argomentazioni sulle limitate disponibilità di euro digitali e sulla continua percezione di sicurezza di alcune banche. 💶 L'impatto dell'euro digitale sulla capacità di rifinanziamento delle banche è considerato modesto a causa delle caratteristiche di progettazione che limitano il totale delle disponibilità in euro digitali. 💶 L'attenzione sull'euro digitale ignora la significativa circolazione delle banconote in euro, che condividono lo stesso effetto economico e sono aumentate di volume. 💶 Il lavoro in corso della BCE sull'euro digitale mira a perfezionarne la progettazione, mitigare i rischi e massimizzare i benefici, con particolare attenzione al volume totale di moneta di banca centrale in circolazione. 💶 L'euro digitale presenta meno rischi per i finanziamenti bancari rispetto ai nuovi attori finanziari come le stablecoin e la moneta elettronica sponsorizzata dalle big tech, che non limitano l'utilizzo e potrebbero attirare una base di clienti significativa. 💶 Le banche dovrebbero concentrarsi su prodotti e servizi innovativi per trattenere i depositi dei clienti, piuttosto che enfatizzare eccessivamente i rischi percepiti di un euro digitale.

News/Dalla Rassegna Stampa I contanti restano lo strumento più utilizzato nei pagamenti ma stanno cedendo sempre più spazio ad altre modalità, a cominciare dalle carte.  Secondo gli ultimi dati relativi al 2022, il cash pesa per il 59% delle transazioni, rispetto al 79% del 2016, per un controvalore pari al 42% del totale, dal 54% del 2016. La BCE in modo lungimirante supporta l'evoluzione digitale nei pagamenti con l’euro digitale. La sua strategia si basa su 4 pilastri: -la creazione di una soluzione paneuropea per ogni tipo di operazione -la diffusione dei bonifici istantanei -la maggiore resistenza dell'infrastruttura -l’attività per il passaggio all'euro digitale Come #ItaliaFintech crediamo che questa evoluzione verso l’euro digitale e verso pagamenti digitali sempre più diffusi e sicuri possa essere supportata a beneficio di tutto il sistema finanziario. Grazie a Francesco Ninfole per gli spunti riportati nell’articolo su Milano Finanza.

📻 Conosciamo meglio l’euro digitale “L’euro digitale deve avere successo, ma non troppo successo. L’obiettivo è che venga adottato dai cittadini ma non in un modo molto significativo che possa disintermediare le banche. Se riuscissimo a fare questo, avremmo un sistema di pagamento più aperto, meno costoso e più sicuro. E questa è una cosa ben accetta, che ci auguriamo tutti per il futuro del sistema finanziario”. Nei mesi scorsi la Bce ha dato inizio alla fase di preparazione per l’introduzione dell’euro digitale. Ma perché è necessario che la Banca centrale europea emetta questa nuova valuta? Come dovrebbe funzionare? Quali saranno le sue caratteristiche tecniche? E quali gli effetti sulla nostra vita di tutti i giorni? 🎙 Con Emilio Barucci, professore di finanza matematica al Politecnico di Milano e autore del libro “Euro digitale – Una sfida da vincere nell’interesse di tutti”, cerchiamo di conoscere meglio la nuova moneta elettronica con cui presto potremo trovarci, in tutti i sensi, a fare i conti. 🎧 La nuova puntata del nostro podcast, “Voci d’autore”: https://lnkd.in/dGQk-GK6 📖 E, per approfondire il tema, il saggio “Euro digitale”: https://bit.ly/3I4zn9b #libri #economia #finanza #banche #fintech #eurodigitale

Dal 2021 la BCE sta studiando, insieme alle banche centrali nazionali dei Paesi dell’area dell’euro, la possibilità di introdurre un euro digitale, equivalente elettronico del contante. Affiancherebbe, senza sostituirle, banconote e monete, ampliando le opzioni di pagamento alle famiglie della zona euro. L’obiettivo è coniugare i vantaggi della moneta della banca centrale e la facilità con cui le persone effettuano i pagamenti al giorno d’oggi, gratuitamente per tutti nell’area dell’euro, per qualsiasi pagamento digitale.

BANCA CENTRALE EUROPEA CASH 2030 STRATEGY La strategia della BCE in cinque punti Sapevi che, nel settembre 2020, la Banca Centrale Europea ha approvato la Cash 2030 Strategy? Un impegno decennale che si sta concretizzando con una serie di interventi messi in atto dalle banche centrali nazionali dell’eurosistema, tra cui Banca d’Italia. “Siamo impegnati a preservare il contante e ad assicurare che la moneta della banca centrale rappresenti sempre un’opzione di pagamento.” * Fonte dati: www.ecb.europa.eu/euro/ cash_strategy COME REALIZZARLA? Scorri e scopri le linee guida strategiche della BCE in cinque punti. #1 ASSICURANDO LA DISPONIBILITÀ DEL CONTANTE Banconote e monete in euro dovranno essere sempre disponibili, attraverso servizi di cassa e circolazione della moneta il più ecienti possibile. #2 FACILITANDO L’ACCESSO AI SERVIZI DI CASSA Cittadini e imprese dovranno poter accedere facilmente al denaro contante, con servizi di cassa gratuiti presso banche, ATM o esercizi commerciali. #3 GARANTENDO L’ACCETTAZIONE DEL CONTANTE Nell’Eurozona, il contante è lo strumento più di uso per i pagamenti quotidiani*. Per tutelare la libera scelta dei cittadini deve quindi continuare ad essere accettato ovunque. #4 SVILUPPANDO BANCONOTE INNOVATIVE E SICURE Le banconote in euro sono protette da tecnologie avanzate per prevenire falsificazioni, facilitarne la verificabilità e mantenere un’alta qualità nel tempo. #5 MANTENENDO BASSO L’IMPATTO AMBIENTALE Sia durante la produzione che durante la circolazione, la BCE conduce ricerche per mantenere un impatto sostenibile sulla salute pubblica e sull’ambiente. Per approfondire: https://lnkd.in/dNhzPv3C 

🔍 Cosa succede all’Euro Digitale quando la ricerca di velocità realizzativa supera la completezza funzionale? La BCE sembra preferire la velocità, ma quali compromessi sta ipotizzando per raggiungere questo obiettivo? Nell’articolo, esploro come la BCE sta bilanciando le sue ambizioni iniziali con le limitazioni tecniche e regolamentari, dalla controversia sulla possibilità di avere più wallet per utente, alle difficoltà nel permettere transazioni anonime offline. 👉 Leggi l’articolo per saperne di più e, se vuoi, fammi sapere cosa ne pensi nei commenti. https://lnkd.in/dSYsuphN  #EuroDigitale #DigitalEuro #Payments

Euro digitale è davvero un’opportunità per il settore bancario? [spoiler] Si. L'approvazione dell'Euro Digitale sta aprendo nuove prospettive per le banche, consentendo loro di offrire servizi innovativi ai consumatori. La BCE ha avviato la fase di sperimentazione, definendo casi d'uso e norme. Le banche commerciali devono adeguarsi a questa trasformazione. Le ragioni alla base dell'introduzione dell'Euro Digitale sono chiare: inclusione finanziaria, stabilità e controllo. Ma come possono le banche trarre vantaggio da ciò? Il nostro Ernesto Troiano, che ha maturato una profonda conoscenza sul tema, lavorando direttamente sul progetto europero di sviluppo del Digital Euro, ci spiega come le banche possono capitalizzare su questa evoluzione, offrendo servizi basati sulla moneta digitale. Inoltre, esplora come la moneta programmabile possa rivoluzionare il settore finanziario e come GFT, grazie ad una soluzione all'avanguardia, stia aprendo la strada alla moneta programmabile. Siamo pronti per questa rivoluzione e seguiamo da vicino l'evoluzione dei progetti BCE. L'articolo completo: https://lnkd.in/diM8xi6p #EuroDigitale #Banche #InnovazioneFinanziaria #CBDC #GFT #EconomiaDigitale

CBDC - Un nuovo report della Banca Centrale Europea (Bce) riassume i progressi e i punti chiave della fase di preparazione del progetto euro digitale, iniziata a ottobre 2023 e prevista per concludersi a ottobre 2025. Per la Bce l’euro digitale mira a modernizzare la moneta della banca centrale, adattandola alle preferenze di pagamento attuali e rafforzando l’autonomia dell’Europa. Secondo quanto riportato dalla banca centrale l’euro digitale sarà un mezzo di pagamento elettronico, complementare al contante, disponibile per tutti i cittadini dell’area euro. Tuttavia alcuni critici sottolineano che l’introduzione dell’euro digitale potrebbe accelerare la scomparsa del contante, limitando la libertà di scelta dei cittadini e aumentando il controllo sulle transazioni. I punti salienti del report nell'articolo. Link all'articolo nel primo commento.