pekoach

⚰️ CAPZA prend une participation minoritaire dans Simplifia. Détails ci-dessous ⬇️ ℹ Business - Simplifia, fondée en 2011 par Maxime Nory et Baptiste Dhaussy, est un éditeur de logiciels pour les pompes funèbres indépendantes - L'entreprise fournit une plateforme "tout-en-un" pour la digitalisation et l'expansion des services aux familles endeuillées (ERP+CMS) - Simplifia prévoit un chiffre d'affaires de 10M€ en 2024, avec une croissance moyenne de 25% sur les 3 dernières années 📐 Structuration 1️⃣ CAPZA devient actionnaire minoritaire (40%) via son fonds CAPZA Growth Tech 2️⃣ Les fondateurs restent majoritaires 📊 Valorisation et Deal 1️⃣ La valorisation n'est pas précisée 2️⃣ CAPZA injecte un ticket d'environ 20 M€, avec la possibilité de le tripler 3️⃣ Une dette pourrait être structurée dans les 12 prochains mois pour financer la croissance externe 🟦 Attraits du deal pour CAPZA 1️⃣ Leader français des solutions logicielles pour pompes funèbres indépendantes 2️⃣ Forte croissance rentable : +25% par an en moyenne sur 3 ans 3️⃣ Marché encore très atomisé (top 2 = 30% pdm) avec la possibilité d'accroître la croissance externe pour diversifier son portefeuille client. ➡ La suite? - Simplifia prévoit de poursuivre son approche globalisée - Le groupe vise à s'établir comme un acteur paneuropéen du logiciel funéraire - L'objectif est d'élargir le portefeuille clients et d'améliorer le taux de pénétration des offres → Pour plus d'informations sur le Private Equity et les mises à jour du marché, suivez pekoach. Matthieu Dordolo Louise Gros (Portal) Alexis CHILDS Mathieu LATTA Lou Lacroix Numa Bourragué Paul Castet Corentin Joubaud Nathan Le Dily Benjamin PREVOST Jordan Jablonka Ghislain d'Ouince Hugo Michelas Enzo Malacrino Quentin Lamboley Christophe Bourgognon Baptiste Bellone Sophie Auvergne Carolle Thain-Navarro Frederic Steiner Vadym Diablo Victoria Fraimund Philippe Gorge Remy Ossmann David Bishop Adèle Roncière Elliot Chebassier #finance #privateequity #growth #investissement #corporatefinance

🌿 Mirova annonce le closing final de MEAC, son premier fonds de private equity. Détails ci-dessous ⬇️ ℹ Business - Mirova, filiale de Natixis Investment Managers, est spécialisée dans l'investissement durable - La société lance son premier fonds de private equity à impact : Mirova Environment Acceleration Capital (MEAC) - MEAC investit dans des entreprises innovantes favorisant la transition environnementale - Le fonds cible 5 secteurs : énergies propres, économie circulaire, ressources naturelles, technologies agri-agro, villes intelligentes 📐 Structuration 1️⃣ MEAC est catégorisé Article 9 selon la réglementation SFDR 2️⃣ Le fonds a obtenu le label Greenfin et est éligible à l'initiative Tibi 3️⃣ 70% des engagements proviennent d'investisseurs institutionnels, 30% de clients privés 📊 Levée et Déploiement 1️⃣ Closing final à 211 millions d'euros d'engagements 2️⃣ Plus de 80 millions d'euros déjà déployés dans 10 sociétés 3️⃣ Une première sortie réalisée (Ombrea , cédée à TotalEnergies) 🟦 Attraits du fonds 1️⃣ Approche multithématique combinant rendement financier et impact environnemental 2️⃣ Objectif de TRI brut de 20% (15% net) et multiple brut de 2,5x (2x net) 3️⃣ Diversification des risques via des participations multisectorielles ➡ La suite? - Lancement d'un second fonds de private equity, MILE, dédié à l'impact sociétal - MILE ciblera 4 thèmes : connaissance & savoir, bien-être & santé, consommation responsable, diversité & inclusion - Poursuite de la stratégie d'investissement dans des entreprises non cotées à fort impact → Pour plus d'informations sur le Private Equity et les mises à jour du marché, suivez pekoach. Marc Romano Philippe Zaouati Anne-Laurence Roucher Youssef Belatar Mehdi Bouajila Anne Boulet Nicolas Hayon Judith-Laure Mamou-Mani Joanna Parent (Kozak) Mathilde Dufour Fabien LEONHARDT Raphael Lance #finance #privateequity #buyout #investissement #corporatefinance

🍹 Nouveau deal pour Argos Wityu avec l'acquisition du Groupe ROUTIN. Détails ci-dessous ⬇️ ℹ Business - Routin est un producteur français de sirops et d'ingrédients pour boissons créatives fondé en 1883 - Le groupe fournit des sirops, purées de fruits, sauces et autres ingrédients pour le secteur on-trade (bars, restaurants, hôtels) - Routin a réalisé un chiffre d'affaires de 115M€ en 2023, dont 2/3 sur le segment on-trade et 50% à l'international 📐 Structuration  1️⃣ Argos Wityu acquiert une participation majoritaire via son fonds Argos Climate Action (Article 9 SFDR) 2️⃣ Le management, dirigé par Loïc Couilloud, réinvestit aux côtés d'Argos Wityu 3️⃣ UI Investissement et Crédit Mutuel Equity restent actionnaires minoritaires  4️⃣ Seven2 (ex-Apax Partners Development) sort du capital après 5 ans 📊 Valorisation et Deal 1️⃣ La valorisation se situe entre 125M€ et 150M€ selon nos informations 2️⃣ Une dette unitranche a été mise en place, incluant des lignes de croissance externe 3️⃣ Le pool de prêteurs comprend Société Générale et Amundi 🟦 Attraits du deal pour Argos Wityu 1️⃣ Fort potentiel de croissance à l'international, notamment aux États-Unis  2️⃣ Positionnement sur le marché porteur du on-trade (2/3 du CA) 3️⃣ Engagement du groupe sur les enjeux ESG, en ligne avec la stratégie du fonds Argos Climate Action ➡ La suite? - Accélération du développement international - Poursuite de la stratégie de croissance externe  - Accent mis sur la transition environnementale : réduction des émissions carbone, préservation de l'eau, utilisation accrue d'ingrédients naturels → Pour plus d'informations sur le Private Equity et les mises à jour du marché, suivez pekoach. Simon Guichard Sandra Lagumina Caroline Rémus Olivier Jarrousse Quentin Matillon François Gressant Marie Gageonnet Agnes Tixier Laurent VASSELIN Simon Rolland Anthony Benichou Baptiste Sander Jérémy Daunit Victor Bascoul Julien Aucomte Maxime Legourd Sophie Faulcon Juliette Vachet Patrick Teboul Cédric Chanas Franck Chaminade Renaud Christol Benoît Bestion Marie-Charlotte Ibanez Juliette Deydier Benjamin Entraygues Florian Kahn Raphaël Blanchin Alexandre Salat-Baroux Cyrille Bender Louis Catala #finance #privateequity #buyout #investissement #corporatefinance

🌿 Virginie Morgon lance Ardabelle Capital. Tous les détails ci-dessous 🔽 Ardabelle Capital, nouvelle société d'investissement créée par l'ex-directrice générale d'Eurazeo, se positionne sur le marché du capital-investissement avec un focus sur la transition écologique. 🎯 Objectif du fonds 1️⃣ Vise une levée de 500 millions d'euros d'ici fin 2025 2️⃣ Fonds classé Article 9 selon la réglementation SFDR 3️⃣ Focus sur la transition vers une économie durable ♟️ Stratégie d'investissement - Tickets : entre 30 et 150 millions d'euros - Cibles : entreprises rentables de taille moyenne (industrielles, technologiques et de services) - Secteurs : chaîne de valeur des grandes marques de consommation, gestion des déchets, recyclage, approvisionnement en eau - Géographie : 80% Europe, 20% Amérique du Nord - Portefeuille : environ 15 participations - Ouvert aux co-investissements 👥 Equipe 1️⃣ Fondatrice : Virginie Morgon 2️⃣ Co-fondateurs :    - Bertrand Austruy (ex-Danone)   - Noemie Flammarion (ex-Suez)   - Julien Gattoni (ex-World Economic Forum)   - Cara Kennedy-Cuomo (spécialiste de l'investissement à impact) 3️⃣ Deux autres associés non nommés 4️⃣ L'équipe sera basée à Paris et New York 🌍 Engagement et Vision Ardabelle Capital vise à accompagner la transformation environnementale des entreprises, en se concentrant particulièrement sur la réduction des émissions de gaz à effet de serre du "scope 3" dans la chaîne de valeur des grands groupes de consommation. → Pour plus d'informations sur le Private Equity et les mises à jour du marché, suivez pekoach. #finance #privateequity #buyout #investissement #corporatefinance

👁️ Nouveau deal pour Naxicap Partners et Eurazeo avec un réinvestissement dans Moria. Détails ci-dessous ⬇️ ℹ Business - Moria, dirigé par son PDG Bruno CHERMETTE MD., est un fabricant d'instruments et d'équipements de chirurgie ophtalmique - L'entreprise fournit des solutions pour les principales procédures chirurgicales (cornée, cataracte, réfractive et rétine) - Moria a réalisé un CA de 55 M€, avec un objectif de doubler de taille d'ici 2028 📐 Structuration 1️⃣ Naxicap Partners reste actionnaire majoritaire 2️⃣ Eurazeo entre au capital via le fonds Nov Santé Actions Non Cotées pour environ 20% du capital 3️⃣ Le management, dont Bruno Chermette, se relue dans l'opération 📊 Valorisation et Deal 1️⃣ La valorisation est supérieure à 200 M€, soit environ 12x l'EBITDA 2024 2️⃣ La transaction est financée par une dette unitranche fournie par Bridgepoint 3️⃣ Eurazeo injecte 35 M€ via le fonds Nov Santé Actions Non Cotées 🟦 Attraits du deal pour Naxicap et Eurazeo 1️⃣ Position de leader reconnu, notamment en chirurgie cornéenne 2️⃣ Forte croissance : passage de 33 M€ à 55 M€ de chiffre d'affaires en cinq ans 3️⃣ Potentiel d'expansion via des acquisitions, avec un pipeline significatif en Europe et aux États-Unis ➡ La suite? - Moria prévoit de poursuivre sa stratégie de croissance externe - Le groupe vise à élargir ses gammes de produits et amplifier son déploiement géographique, notamment aux États-Unis - L'objectif est de doubler de taille à horizon 2028, hors build-up Bruno CHERMETTE MD. Charles Myotte Arnaud Vincent Asnen Cassam-Chenaï Hugo Pergher Angèle-Audrey Faugier Virginie Lambert Marine Bussienne Ludovic Blachon François de Breteuil Robert Rozemulder Robin Pedurand Elena Stanislav Olivier Dardel Nicolas Vergnaud Pierre Edmond Fétré Mathieu Simon Ghita Al Zemmouri cédric SAPEDE Charles Bouvard Ugo Audouard Thomas Priolet Sarah Gardes Antoine Gravier Sonia de Kondserovsky Marion Abecassis

🏢 Nouvelle étape pour FINAXY GROUP avec l'entrée au capital de Cinven. Détails ci-dessous ⬇️ ℹ Business - Finaxy, fondé en 2009 et dirigé par Érick Berville, est un courtier en assurance multi-spécialiste leader en France - Le groupe opère via trois divisions : "Enterprise" (risques P&C et santé pour entreprises), "Affinities" (assurances de niche) et "Solutions" (partenariats stratégiques) - Finaxy prévoit un CA proche de 100 M€ en 2024 (rentabilité d'environ 30%) 📐 Structuration 1️⃣ Cinven (via son fonds Strategic Financials Fund) devient actionnaire majoritaire à environ 54% 2️⃣ Le management, dont Erick Berville, réinvestit significativement 3️⃣ Ardian Expansion cède sa participation majoritaire 📊 Valorisation et Deal 1️⃣ La valorisation est d'environ 500 M€ et il s'agit du troisième LBO du groupe 2️⃣ La transaction maintient l'unitranche existante mise en place par Barings (2023) 3️⃣ Centerview Partners a agi en tant que conseiller financier de Cinven 🟦 Attraits du deal pour Cinven 1️⃣ Position différenciée sur un marché résilient et en expansion 2️⃣ Fort potentiel de croissance : l'EBITDA a presque triplé en 5 ans 3️⃣ Opportunités d'expansion via une thèse de buy and build (+ de 30 rachats réalisés depuis 2009) ➡ La suite? - Finaxy prévoit de poursuivre sa stratégie de croissance externe - Le groupe vise un développement international, en commençant par les pays limitrophes - L'objectif est de renforcer sa présence auprès des ETI en France et de se positionner sur les risques spécialisés → Pour plus d'informations sur le Private Equity et les mises à jour du marché, suivez pekoach. Philippe Guetta Cyril Chazarain Juan Monge Luigi Sbrozzi David Giroflier Francois JERPHAGNON Alexis Lavaillote Pierre Estrade Arthur de Salins Leslie Parmast Julien Rebibo Yann Gozal Stéphanie Corbière Emmanuel Riou Frédéric Cazals Thomas Jeannin Charlotte Colin-Dubuisson Sara Gil Garcia Gwen Senlanne Célia KIRREN Edouard de Nettancourt Aurélien Clerc Maxence Bluteau Jean-Christophe Fuzzati Kaoutar SAQRI Marc Perrone Eloi Roche Emeric Tidafi Marion Decourt Benjamin Pique #finance #privateequity #buyout #investissement #corporatefinance

📣 Philippe Poletti a annoncé hier le lancement de PolEquity, sa nouvelle holding d'investissement evergreen. Tous les détails ci-dessous ⬇ 🌟 𝗕𝘂𝘀𝗶𝗻𝗲𝘀𝘀 1️⃣ PolEquity se dote d’une première enveloppe de 120 M€ gérée par Philippe Poletti, ancien CEO France d'Ardian 2️⃣ La structure evergreen allie l’agilité d’un single family office et le professionnalisme d’un fonds de private equity et permettra de se concentrer sur l'investissement et l'accompagnement des participations sur le long terme 3️⃣ L'équipe est composé de 4 personnes complémentaires avec 40 ans d'expérience en investissement et en entreprise 🎯 𝗦𝘁𝗿𝗮𝘁𝗲́𝗴𝗶𝗲 𝗱'𝗶𝗻𝘃𝗲𝘀𝘁𝗶𝘀𝘀𝗲𝗺𝗲𝗻𝘁 - Tickets : 3 à 15 M€ - Cibles : PME françaises de 5 à 50 M€ de chiffre d'affaires - Rentabilité : Sociétés rentables avec marge d'EBITDA >10% et cash-flows positifs - Croissance : Historique de croissance annuelle > 10% - Secteurs: santé, bien-être, services responsables, industrie & environnement propres - Positionnement : Minoritaire de référence ou majoritaire - ESG et digital au cœur de la stratégie d'investissement 🤝 𝗘𝗻𝗴𝗮𝗴𝗲𝗺𝗲𝗻𝘁 𝗲𝘁 𝗩𝗮𝗹𝗲𝘂𝗿𝘀 1️⃣ Approche ESG forte avec 4 axes prioritaires :   - Décarbonation de l'économie   - Inclusion, diversité et bien-être au travail   - Partage et redistribution de la valeur créée   - Gouvernance et éthique 2️⃣ Création prochaine d'un volet philanthropique dédié à l'éducation et au sport 📈 𝗣𝗶𝗽𝗲𝗹𝗶𝗻𝗲 𝗲𝘁 𝗽𝗲𝗿𝘀𝗽𝗲𝗰𝘁𝗶𝘃𝗲𝘀 1️⃣ Réception de près de 100 dossiers en 4 mois, dont 70 dans les secteurs cibles 2️⃣ Trois dossiers primaires en phase avancée 3️⃣ Forte attractivité auprès des équipes de management grâce à la capacité d'accompagnement et l'expertise ESG → Pour plus d'informations sur le Private Equity et les mises à jour du marché, suivez pekoach Philippe Poletti (Fondateur), François Darpas (Managing Director), Romain Mistre (Directeur), Lucas Petit (Analyste) #finance #privateequity #smallcap #investissement #buyout

🗞️ Weinberg Capital Partners lance une stratégie de co-investissement. Tous les détails ⬇ 🏦 Business Weinberg Capital Partners lance WCP Co-Invest, un véhicule de co-investissement de 150M€, entièrement souscrit par un groupe familial européen. 💰 Structuration du fonds 1️⃣ Taille : 150M€ 2️⃣ Type : FPCI classé Article 8 SFDR 🎯 Stratégie d'investissement - Cibles : entreprises françaises et européennes rentables - Valorisation : 30 à 250M€ - Tickets d'investissement : entre 8 et 15M€ d'equity et quasi-equity - Secteurs : secteurs de croissance - Géographie : France et Europe - Portefeuille cible : 12 à 15 lignes 👥 Équipe 1️⃣ Constitution d'une équipe dédiée en cours 2️⃣ Deux professionnels prévus, dont un recrutement externe 📊 Contexte 1️⃣ Weinberg Capital Partners gère 1,6Md€ d'actifs 2️⃣ Création récente du fonds Eirené dédié à la sécurité et la défense 3️⃣ Positionnement en acteur de la consolidation du marché mid-market du capital-investissement en France 🤝 Motivations Le marché du co-investissement est porteur dans un contexte de ralentissement du marché primaire, offrant des opportunités de partenariat avec des acteurs restreints sur leurs tickets d'investissement. → Pour plus d'informations sur le Private Equity et les mises à jour du marché, suivez pekoach. Serge Weinberg Philippe Klocanas Jean-Philippe Olgiati Emilie Lhopitallier Philippe de Loubens de Verdalle Lionel Mestre Cédric Weinberg Bérengère Beaujean Alain BIQUARD Gad Botbol Marie-Astrid Bourquin Paul Cordahi Marie Desvignes Camille Duxin Dimitri Fotopoulos Paul du Fraysseix Anthony Guillen Thomas Helias Maxence Kasper Sarah Koleckar Jean Laisné David Lebain Bastien Le Sagère Guillaume Marquet de Vasselot Arthur May Samy Mezaache Alexandre de Moussac Camille Rousseau Benjamin Rousseau-Calisti Flavien Stremler Aude Wathier #finance #privateequity #coinvestissement #midmarket #buyout

⬛ Balderton Capital lève 1,3 Md$ pour les start-ups tech européennes. Tous les détails ci-dessous 🔽 Balderton Capital, annonce la clôture de deux nouveaux fonds pour un total de 1,3 Md$, marquant la plus importante levée combinée early stage et growth dédiée à l'Europe. 🏗️ 𝗦𝘁𝗿𝘂𝗰𝘁𝘂𝗿𝗮𝘁𝗶𝗼𝗻 𝗱𝗲𝘀 𝗳𝗼𝗻𝗱𝘀 1️⃣ Early Stage Fund IX : 615 M$ - Tickets de 1 à 20 M$  - De l'amorçage à la série B 2️⃣ Growth Fund II : 685 M$ - Tickets de 20 à 60 M$ - Séries B et au-delà 📊 𝗧𝗮𝗶𝗹𝗹𝗲 𝘁𝗼𝘁𝗮𝗹𝗲 𝘀𝗼𝘂𝘀 𝗴𝗲𝘀𝘁𝗶𝗼𝗻 - Balderton atteint désormais 5,7 Md$ d'actifs sous gestion 🎯 𝗦𝘁𝗿𝗮𝘁𝗲́𝗴𝗶𝗲 𝗱'𝗶𝗻𝘃𝗲𝘀𝘁𝗶𝘀𝘀𝗲𝗺𝗲𝗻𝘁 - Secteurs : IA, fintech, B2B SaaS, santé digitale, mobilité, gaming et marketplaces - Géographie : Focus sur l'Europe - Plus de 275 entreprises technologiques soutenues depuis 2000 - Portfolio actuel : Revolut, Dream Games, GoCardless, Contentful, Aircall, Wayve, Writer, Photoroom 👥 𝗘́𝗾𝘂𝗶𝗽𝗲 𝗲𝘁 𝘀𝘂𝗽𝗽𝗼𝗿𝘁 - 65 employés à travers l'Europe. - Équipe d'investissement expérimentée - Balderton Platform : experts en légal, finance, talent, marketing et durabilité - Executives in Residence : vétérans de l'industrie - Communauté Balderton : réseau de plus de 700 dirigeants tech européens 🤝 𝗦𝗼𝘂𝘀𝗰𝗿𝗶𝗽𝘁𝗲𝘂𝗿𝘀 Mix global d'investisseurs, incluant : - Un des plus importants fonds de pension publics américains - British Patient Capital 🚩 Mission Bernard Liautaud (Managing Partner et Dirigeant de la France) : "Notre mission est simple : être le partenaire de choix pour les fondateurs qui lancent et développent ces entreprises technologiques européennes." Elena Moneta Zoe Mohl Solène Brébant Shikha Ahluwalia Greta Anderson Suranga Chandratillake colin daymond hanna Lena Hinkelmann Jacob Lehmkühler Magda Lukaszewicz Laura McGinnis Rob Moffat Carlotta Riganti Andrea Roda Claudia Rowe Sivesh Sukumar David Thevenon Daniel Waterhouse James Wise Rana Yared #venturecapital #privateequity #fundraising #technology

📈 La hausse des taux d'intérêt a freiné le marché du capital-investissement en 2023, mais 2024 s'annonce prometteuse avec des opportunités pour les investisseurs avisés. Détails ci-dessous 🔽 🔍 Contexte économique : • Les taux d'intérêt élevés en 2023 ont entraîné une baisse de 60% de la valeur des transactions de capital-investissement. • La Réserve fédérale américaine a augmenté son taux directeur de 0,25% à 5,5% entre mars 2022 et juillet 2023. • L'inflation se stabilise et des baisses de taux sont anticipées pour septembre 2024 (annoncé fin août par Powell) 💼 Impact sur le capital-investissement : • La dette est devenue plus coûteuse, compliquant les transactions à fort effet de levier. • Les fonds de buyout sont particulièrement touchés par le coût élevé du financement. • Les investisseurs ne peuvent plus compter sur une augmentation automatique des valorisations. 🎯 Opportunités émergentes : • Les fonds de croissance et de capital-risque disposant de liquidités sont bien positionnés. • Les valorisations des start-ups ont baissé, créant des opportunités d'achat intéressantes. • L'efficacité opérationnelle accrue des start-ups pourrait améliorer leur valeur intrinsèque à moyen terme. 📊 Perspectives pour 2024 : • 68% des gestionnaires de fonds de capital-investissement anticipent une hausse des volumes de transactions. • Les réserves de "dry powder" en attente d'être déployée ont atteint 3,7 trillion de dollars, un niveau record. Malgré un ralentissement en 2023, le marché du capital-investissement montre des signes de reprise encourageants pour 2024. Les investisseurs disposant de liquidités et d'une approche disciplinée pourront saisir des opportunités dans un environnement où les valorisations sont plus attractives. #finance #privateequity #buyout #investissement #corporatefinance #interestrates